Eğitmen: Prof. Dr. Emrah İ. ÇEVİK

Bu modülün amacı katılımcılara finans ile ilgili konularda kullanılan ekonometrik yöntem ve teknikleri öğretmeyi amaçlamaktadır. Bu modül kapsamında finans alanında oldukça sık kullanılan ekonometrik yöntem ve tekniklerin paket programlar aracılığıyla uygulamaları yer alacaktır.

Bu modülü tamamlayan araştırmacıların; Volatilite Tahmin Modelleri, Nedensellik Testleri, Yayılma Analizi gibi finans alanında oldukça sık kullanılan modellere hakim olabileceği ve bu modelleri farklı alanlarda uygulayabileceği tahmin edilmektedir.

KONU BAŞLIKLARI

1. Finansal Zaman Serilerinde Volatilite ve Tahmin Modelleri

i) Volatilite Tahmin Yöntemleri

Tek Değişkenli GARCH Modeller (GARCH, EGARCH, GJR-GARCH, FIGARCH, GARCH-in-mean)

ii) Varyansta Kırılma Testi

iii) Kırılmaları Dikkate Alan GARCH Modeller

iv) Volatilite İçin Nedensellik Testi (Hong ve Hafner ve Herwartz Varyansta Nedensellik Testleri)

v) Risk Durumlarında Nedensellik Testi (Hong vd. 2009)

2. Finansal Zaman Serileri Arasındaki Bağımlılık ve Yayılma (Connectedness ne Spillover) İlişkilerin Belirlenmesi

i) Diebold ve Yılmaz (2009 ve 2012) Yayılma Analizi

ii) TVP-VAR Temelli Dinamik Yayılma Analizi

iii) Quantile VAR Temelli Qantile Yayılma Analizi

iv) Frekans Temelli Yayılma Analizi